מיכאל לוי 19/02/2015
המפקחת על הביטוח ממשיכה לדרוש שקיפות מוגברת. לאחר החוזר שחייב את חברות הביטוח לפרט את העמלות שהן מעניקות לסוכנים, מגיע כעת חוזר המחייב את קופות הגמל לפרט לציבור את סך התשלומים ששולמו בגין כל סוג של הוצאה ישירה, כאשר בהוצאה ישירה מדובר על: עמלות ברוקראז', קסטודיאן, הוצאות בשל השקעה בניירות לא סחירים, עמלות קנייה ומכירה של ניירות ערך סחירים, תשלום למנהלי תיקים, דמי ניהול לקרנות נאמנות וכיו"ב.
הדיווח על הוצאות אלו מופיע כיום באופן חלקי ומתומצת בדוחות הכספיים ובדוח לעמית. לפיכך, נוצר הצורך לפרט את מרכיבי ההוצאות הישירות הנגבות בשל ביצוע עסקאות בגופים המוסדיים, תוך התייחסות לתקרה האמורה.
מטרת החוזר היא להגביר את רמת המידע המוצג לציבור וליצור מנגנון פיקוח שקוף ביחס לגביית הוצאות אלו. לצורך כך, גוף מוסדי יפרסם באתר האינטרנט שלו את הנתונים הבאים:
סך התשלומים ששולמו בגין כל סוג של הוצאה ישירה וחישוב שיעורים, שיעור כל ההוצאות הישירות חלקי סך נכסים לסוף תקופה קודמת (סוף שנה קלנדרית קודמת או תום הרבעון ממועד אישור הקופה, לפי עניין).
מטרת החוזר היא להגביר את רמת המידע המוצג לציבור וליצור מנגנון פיקוח שקוף ביחס לגביית הוצאות אלו. לצורך כך, גוף מוסדי יפרסם באתר האינטרנט שלו את הנתונים הבאים:
סך התשלומים ששולמו בגין כל סוג של הוצאה ישירה וחישוב שיעורים, שיעור כל ההוצאות הישירות חלקי סך נכסים לסוף תקופה קודמת (סוף שנה קלנדרית קודמת או תום הרבעון ממועד אישור הקופה, לפי עניין).
פירוט התשלומים בגין הסוגים הבאים של עמלות והוצאות:
-
ברוקראז' – עמלות קניה ומכירה של ניירות ערך סחירים;
-
קסטודיאן - דמי שמירה בשל ניירות ערך סחירים וכל עמלה שגובה מי שמבצע את משמורת ניירות הערך;
-
הוצאה הנובעת מהשקעה בניירות ערך לא סחירים או ממתן הלוואה;
-
הוצאה הנובעת מהשקעה בזכויות במקרקעין;
-
הוצאה הנובעת בעד ניהול תביעה או תובענה;
-
הוצאה הנובעת ממתן משכנתאות.
עמלות ניהול חיצוני לפי הסוגים הבאים:
-
הוצאה הנובעת מהשקעה בקרנות השקעה לרבות באמצעות חשבון המנוהל עבור הגוף המוסדי;
-
תשלום למנהל תיקים, או למנהל תיקים זר.
- תשלום למנהל קרן נאמנות. התשלומים
- תשלום למנפיק תעודת סל;
יחד עם זאת, במקרה בו תשלום לגוף/ליחיד עולה על 20% מקטגוריית אחרים של כל סוג, יצוין שמו בנפרד.
בנוסף, יש לדווח בגין ההוצאות הבאות:
-
הוצאות הנובעות מהשקעה בניירות ערך לא סחירים או מהלוואות;
-
הוצאות הנובעות מהשקעה בזכויות במקרקעין;
-
תשלום הנובע מהשקעה בקרנות השקעה, למעט שם הקרן ;
-
הוצאה הנובעת בעד ניהול תביעה או תובענה;
-
הוצאה הנובעת ממתן משכנתאות.
הדיווח עבור כל אחד מסוגי ההוצאות הישירות ייעשה תוך חלוקה לצדדים קשורים ולצדדים שאינם קשורים במידה והחלוקה רלוונטית;
הגופים יפרסמו שני דיווחים במהלך השנה: חצי שנתי עבור התקופה המסתיימת ביום 30.6, ודיווח שנתי עבור השנה המסתיימת ביום 31.12.
מתכונת דיווח זו תוצג בקובץ אקסל. כל קובץ אקסל יכלול 3 גיליונות (נספח 1, נספח 2, נספח 3). הקובץ יפורסם באופן בולט וברור לצד פרסום הדוחות הכספיים ורשימת הנכסים הרבעוניים. הקובץ ייקרא: הוצאות ישירות בעד ניהול השקעות.
הדיווח ייעשה בנפרד עבור כל קופת גמל.
הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן – בין באופן כללי ובין בהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. הכותב עשוי להימצא בניגוד עניניים. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.
